【宏观热点】
1、3月70个大中城市中62个城市房价环比上涨:2016年3月份新建商品住宅价格与上月相比,70个大中城市中,价格下降的城市有8个,上涨的城市有62个;
2、根据深圳市规划国土委数据统计,深圳一季度全市二手房共成交46005套,创同期新高,历史第二高,环比增长42.4%,同比增长99.3%;
3、央行18日对18家金融机构开展MLF操作共1625亿元,其中3个月835亿元、6个月790亿元,利率与上期持平,分别为2.75%、2.85%,引导金融机构加大对国民经济重点领域和薄弱环节的支持力度;
4、河北成功发行政府债券700亿元,用于重大公益项目建设和置换市县政府存量高息债务。其中,新增债券535.7亿元,置换债券164.3亿元;
5、两部委要求财政、税务部门会同有关部门加大监管力度,对增幅明显异常的地区,在核算2016年中央与地方增值税分配时,对超出合理增幅部分予以扣回;
6、广东省再次发文,部署推动全省国有“僵尸企业”出清重组的路径安排,以促进国有资本布局结构优化,加快国有企业转型升级;
7、一季度北京、上海的经济增速分别达到了6.7%、6.9%,都比去年同期加快0.1个百分点,天津市一季度经济增速为9.1%,相比去年同期的9.3%稳中有降,重庆一季度经济增速为10.7%,与去年一致。
【产业信息】
1、国家安全监管总局、国家煤矿安监局发布关于支持钢铁煤炭行业化解过剩产能实现脱困发展的意见。意见要求,各省级安全监管部门要于2016年6月底前组织对辖区内的钢铁企业进行全面梳理排查,建立企业台账,掌握企业安全生产和产能情况。
2、鞍钢广州汽车钢有限公司新工厂位于番禺区,总投资约14亿元,生产高强度汽车板及高档家电板、高档建筑板,为广汽以及东风日产、一汽大众、比亚迪等主机厂提供国际一流质量的钢材产品。
3、外媒:中国同其他钢产大国未能就应对全球钢铁业危机的措施达成一致,因对产能过剩原因有分歧。美国官员:中国须“及时采取具体行动”减少钢铁行业过剩产量产能,否则会面临他国贸易行动。
4、河钢集团是唯一一家出价收购塞尔维亚斯梅代雷沃钢厂的业者,该钢厂员工数5050人,去年净亏损达1.13亿美元。河钢承诺将对该厂投资3亿美元。
5、花旗银行在周一发布的大宗商品季度研报中称,全球铁矿石市场面临着不断增长的严重供过于求,这将迫使其价格回升在下半年出现逆转。供应量增加和潜在的钢价下跌将拖累矿价。
【盘面汇总】
4月18日标普500指数收涨13.61点,涨幅0.65%,报2094.34点;
道琼斯工业平均指数收涨106.70点,涨幅0.60%,报18004.16点;
纳斯达克综合指数收涨21.80点,涨幅0.44%,报4960.02点;
纽约COMEX黄金收涨0.40美元,涨幅不到0.1%,报1235.00美元/盎司;
美国WTI原油收跌0.58美元,跌幅1.4%,报39.78美元/桶;
伦铜收涨19.00,涨幅0.40%,收4825.00;
美元指数收盘下跌0.23,跌幅0.24%,报94.46。
【期市分析】
4月18日,期螺1610低开2287,强势拉涨,最高2417,最低2287,收2391,涨73,涨幅3.15%。资金面偏多,成交及持仓略增, 尾盘减仓显着,前20名主力空头增仓力度偏强。日K收上影光脚长阳线。19日前期夜盘,期螺10开2397,盘间高开高走,最高2428,最低2396, 收2427,涨74,涨幅3.14%。现货主流上调,钢坯拉涨,华北唐山等地涨幅较大,华东成交一般,但市场整体氛围活跃,商家心态偏强。期螺突破2400关口,短期强势不改,前期多单可继续持有。
【钢市动态】
●矿石:18日铁矿石市场坚挺运行。普氏指数方面,昨日普氏指数涨2.25美元,现62%PB普指为60.55美元。铁矿期货收盘:矿石09收 425.5涨11.5涨幅2.78%,最高436最低403.5。进口矿方面,期矿大幅上扬,港口现货报价坚挺,坯料继续拉涨,短期进口矿偏强运行。国产 矿方面,唐山地区采购价小幅上调,其余均维稳运行,货源紧张,选厂让利出货意愿有限,短期国产矿市场易涨难跌。
●焦炭:18日日照二级冶金焦到厂含税价740-760元/吨;吕梁二级冶金焦出厂含税价560-570元/吨;唐山二级冶金焦到厂含税价 760-780元/吨。钢坯价格大幅上涨,钢企对原料采购较为积极,大部分厂家开始存货,贸易商参市积极性较高。而焦化厂库存稀少,虽开工率不断上调,但 市场资源仍显紧张,部分钢企为保证到货量采购价小涨。其中永钢以及潍坊钢铁二级到厂价均上调40元,到厂价分别为790和760元/吨;而河钢以及承德建龙也分别上涨了50和30元,华北以及华东地区主流钢企涨价后,周边市场价格或小幅拉涨,预计短期焦炭价格将继续走高。
●钢坯:18日唐山国义、兴隆、荣信,昌黎宏兴普碳方坯含税出厂价上调60元至2360,唐山鑫达上调60元至2360,商家裸价2248。今日成品 材继续上涨,市场整体成交偏弱,钢坯直发及现货成交尚可,商家正常购买坯料,下游合理操作运行,世园会即将来临,市场盼涨情绪浓厚,料短期钢坯价格以涨为 主。
●建材:18日收盘,北京市场河钢三级抗震大螺价格为2820-2850元/吨,较前一日基本持平;上海市场沙钢三级大螺2660元/吨,较前一日累计涨60元/吨;广州市场韶钢三级大螺2660元/吨,较前一日持平。
●板材:18日收盘,上海市场热卷收盘价为2900-2930元/吨,较前一日上调120元/吨,天津市场唐钢热卷收盘价为2850-2880元/吨,较前一日上调70元/吨,乐从市场热卷收盘价2850-2910元/吨,较前一日上调100元/吨。
【今日预测】
●建材:18日全国线螺主流上调,钢坯拉涨,市场氛围活跃,其中华北唐山等地受助于商家强势的心态,涨幅较大,华东地区市场成交平平,然目前价格相对 于低位,整体拉涨,鉴园博会召开在即,届时钢厂减产又将被提及,料今北京河钢三级抗震大螺2860元/吨,较前一日涨10元/吨;上海沙钢三级大螺 2670元/吨,较前一日涨10元/吨;广州韶钢三级大螺2680元/吨,较前一日涨20元/吨。
●板材:上周末及昨日,钢坯连续上调,累计涨幅超百元,昨日关联期卷又大幅上冲,现货价格重回强势,主导市场涨幅在50-120不等,虽然各地成交情 况不尽相同,不过总体呈好转态势,同时资源缺货是普遍现象,且据了解短期均难有效补充,故对价格支撑力度较强,目前价格易涨难跌趋势已十分明显,预计今全 国热轧市场价格继续高靠,上海市场5.5mm主流报价2930-2950元/吨,天津市场5.5mm唐钢主流报价2860-2900元/吨,乐从市场5.5mm主流报价2860-2920元/吨。 【宏观热点】
1、3月70个大中城市中62个城市房价环比上涨:2016年3月份新建商品住宅价格与上月相比,70个大中城市中,价格下降的城市有8个,上涨的城市有62个;
2、根据深圳市规划国土委数据统计,深圳一季度全市二手房共成交46005套,创同期新高,历史第二高,环比增长42.4%,同比增长99.3%;
3、央行18日对18家金融机构开展MLF操作共1625亿元,其中3个月835亿元、6个月790亿元,利率与上期持平,分别为2.75%、2.85%,引导金融机构加大对国民经济重点领域和薄弱环节的支持力度;
4、河北成功发行政府债券700亿元,用于重大公益项目建设和置换市县政府存量高息债务。其中,新增债券535.7亿元,置换债券164.3亿元;
5、两部委要求财政、税务部门会同有关部门加大监管力度,对增幅明显异常的地区,在核算2016年中央与地方增值税分配时,对超出合理增幅部分予以扣回;
6、广东省再次发文,部署推动全省国有“僵尸企业”出清重组的路径安排,以促进国有资本布局结构优化,加快国有企业转型升级;
7、一季度北京、上海的经济增速分别达到了6.7%、6.9%,都比去年同期加快0.1个百分点,天津市一季度经济增速为9.1%,相比去年同期的9.3%稳中有降,重庆一季度经济增速为10.7%,与去年一致。
【产业信息】
1、国家安全监管总局、国家煤矿安监局发布关于支持钢铁煤炭行业化解过剩产能实现脱困发展的意见。意见要求,各省级安全监管部门要于2016年6月底前组织对辖区内的钢铁企业进行全面梳理排查,建立企业台账,掌握企业安全生产和产能情况。
2、鞍钢广州汽车钢有限公司新工厂位于番禺区,总投资约14亿元,生产高强度汽车板及高档家电板、高档建筑板,为广汽以及东风日产、一汽大众、比亚迪等主机厂提供国际一流质量的钢材产品。
3、外媒:中国同其他钢产大国未能就应对全球钢铁业危机的措施达成一致,因对产能过剩原因有分歧。美国官员:中国须“及时采取具体行动”减少钢铁行业过剩产量产能,否则会面临他国贸易行动。
4、河钢集团是唯一一家出价收购塞尔维亚斯梅代雷沃钢厂的业者,该钢厂员工数5050人,去年净亏损达1.13亿美元。河钢承诺将对该厂投资3亿美元。
5、花旗银行在周一发布的大宗商品季度研报中称,全球铁矿石市场面临着不断增长的严重供过于求,这将迫使其价格回升在下半年出现逆转。供应量增加和潜在的钢价下跌将拖累矿价。
【盘面汇总】
4月18日标普500指数收涨13.61点,涨幅0.65%,报2094.34点;
道琼斯工业平均指数收涨106.70点,涨幅0.60%,报18004.16点;
纳斯达克综合指数收涨21.80点,涨幅0.44%,报4960.02点;
纽约COMEX黄金收涨0.40美元,涨幅不到0.1%,报1235.00美元/盎司;
美国WTI原油收跌0.58美元,跌幅1.4%,报39.78美元/桶;
伦铜收涨19.00,涨幅0.40%,收4825.00;
美元指数收盘下跌0.23,跌幅0.24%,报94.46。
【期市分析】
4月18日,期螺1610低开2287,强势拉涨,最高2417,最低2287,收2391,涨73,涨幅3.15%。资金面偏多,成交及持仓略增, 尾盘减仓显着,前20名主力空头增仓力度偏强。日K收上影光脚长阳线。19日前期夜盘,期螺10开2397,盘间高开高走,最高2428,最低2396, 收2427,涨74,涨幅3.14%。现货主流上调,钢坯拉涨,华北唐山等地涨幅较大,华东成交一般,但市场整体氛围活跃,商家心态偏强。期螺突破2400关口,短期强势不改,前期多单可继续持有。
【钢市动态】
●矿石:18日铁矿石市场坚挺运行。普氏指数方面,昨日普氏指数涨2.25美元,现62%PB普指为60.55美元。铁矿期货收盘:矿石09收 425.5涨11.5涨幅2.78%,最高436最低403.5。进口矿方面,期矿大幅上扬,港口现货报价坚挺,坯料继续拉涨,短期进口矿偏强运行。国产 矿方面,唐山地区采购价小幅上调,其余均维稳运行,货源紧张,选厂让利出货意愿有限,短期国产矿市场易涨难跌。
●焦炭:18日日照二级冶金焦到厂含税价740-760元/吨;吕梁二级冶金焦出厂含税价560-570元/吨;唐山二级冶金焦到厂含税价 760-780元/吨。钢坯价格大幅上涨,钢企对原料采购较为积极,大部分厂家开始存货,贸易商参市积极性较高。而焦化厂库存稀少,虽开工率不断上调,但 市场资源仍显紧张,部分钢企为保证到货量采购价小涨。其中永钢以及潍坊钢铁二级到厂价均上调40元,到厂价分别为790和760元/吨;而河钢以及承德建龙也分别上涨了50和30元,华北以及华东地区主流钢企涨价后,周边市场价格或小幅拉涨,预计短期焦炭价格将继续走高。
●钢坯:18日唐山国义、兴隆、荣信,昌黎宏兴普碳方坯含税出厂价上调60元至2360,唐山鑫达上调60元至2360,商家裸价2248。今日成品 材继续上涨,市场整体成交偏弱,钢坯直发及现货成交尚可,商家正常购买坯料,下游合理操作运行,世园会即将来临,市场盼涨情绪浓厚,料短期钢坯价格以涨为 主。
●建材:18日收盘,北京市场河钢三级抗震大螺价格为2820-2850元/吨,较前一日基本持平;上海市场沙钢三级大螺2660元/吨,较前一日累计涨60元/吨;广州市场韶钢三级大螺2660元/吨,较前一日持平。
●板材:18日收盘,上海市场热卷收盘价为2900-2930元/吨,较前一日上调120元/吨,天津市场唐钢热卷收盘价为2850-2880元/吨,较前一日上调70元/吨,乐从市场热卷收盘价2850-2910元/吨,较前一日上调100元/吨。
【今日预测】
●建材:18日全国线螺主流上调,钢坯拉涨,市场氛围活跃,其中华北唐山等地受助于商家强势的心态,涨幅较大,华东地区市场成交平平,然目前价格相对 于低位,整体拉涨,鉴园博会召开在即,届时钢厂减产又将被提及,料今北京河钢三级抗震大螺2860元/吨,较前一日涨10元/吨;上海沙钢三级大螺 2670元/吨,较前一日涨10元/吨;广州韶钢三级大螺2680元/吨,较前一日涨20元/吨。
●板材:上周末及昨日,钢坯连续上调,累计涨幅超百元,昨日关联期卷又大幅上冲,现货价格重回强势,主导市场涨幅在50-120不等,虽然各地成交情 况不尽相同,不过总体呈好转态势,同时资源缺货是普遍现象,且据了解短期均难有效补充,故对价格支撑力度较强,目前价格易涨难跌趋势已十分明显,预计今全 国热轧市场价格继续高靠,上海市场5.5mm主流报价2930-2950元/吨,天津市场5.5mm唐钢主流报价2860-2900元/吨,乐从市场5.5mm主流报价2860-2920元/吨。
花旗认为,大宗商品市场或许已经触底。但铁矿石是个例外。
据彭博,花旗银行在周一发布的大宗商品季度研报中称,全球铁矿石市场面临着不断增长的严重供过于求,这将迫使其价格回升在下半年出现逆转。供应量增加和潜在的钢价下跌将拖累矿价。
尽管花旗大宗商品研究部门全球负责人EdMorse团队认为,由于中国需求前景改善、美元走弱且供应有收紧的迹象,大宗商品价格已经见底,并将摸索着回归正常。但是,铁矿石这个品种近期的上涨势头会因供应过剩而消退:“铁矿石价格下挫可能会推迟发生,但终将到来。”
今年2月中旬以来,铁矿石期货价格随着大宗商品市场整体反弹而出现大幅回升,年初至今累计上涨23%。而彭博大宗商品指数从1月创下的历史最低记录上涨了9%。
不过花旗认为,这波价格反弹的支撑因素可能主要来自于中国钢厂趁着钢价反弹之际开足马力生产,从而带动原材料采购,且澳大利亚部分矿石供应出现中断。中国最近企稳的迹象可能是全面信贷宽松背景下房地产活动和基础设施投资改善的结果。而这些因素的支持很可能在下半年逆转,继而冲击矿价前景。
连全球第二大矿石出口商力拓集团(RioTinto)首席执行官SamWalsh都持有这种观点。他上周表示,鉴于矿商新增产能将抵消中国需求的增长,下半年铁矿石价格可能再度回落。
力拓此前就称,预期该公司2016年的铁矿石生产和出货增加7%至3.5亿吨。而必和必拓(BHPBillitonLtd.)则预计其在澳大利亚的铁矿产量将增加6%。
力拓的竞争对手淡水河谷(RioTinto)就打算增加产能。该公司矿产品(中国)有限公司铁矿部销售总监赵臻上周表示,目前世界最大铁矿石生产项目S11D预计投产时间为2016年下半年,年产能为9000万吨。
“在价格反弹被抹杀之前,铁矿石价格可能在二季度维持高位,”花旗表示,“弱于预期的澳大利亚矿石出口和更具弹性的中国钢铁产量刺激了矿价走升。然而,这些势头将在中期和长期内逆转。”
“铁矿石价格下半年可能出现相当程度的下跌,”SamWalsh表示,“我们一直预期铁矿石价格将是波动较大的。”
交银国际董事总经理、研究部主管洪灏近日也认为,铁矿石等大宗商品目前的这波大涨只是对前期货币宽松的滞后反应,其强势不一定可以持续,也不应该视为中国经济增长周期全面回暖的征兆。这些滞后指标将在未来数月见顶。螺纹钢已经进入了每年的去库存周期。由于库存巨大,中国的补库存周期越来越短,其对于增长的推动也越来越难以持续。
花旗预计,品位62%的青岛港铁矿石到岸价2016年均价可能为45美元/干吨,2017年将跌至每干吨39美元,2018年均价将进一步跌至每干吨38美元。
英国《金属导报》(metalBulletin)信息显示,品位62%的青岛港铁矿石到岸价为58.28美元/干吨,今年累计上涨34%。